Často pokládané otázky

Jak se lze účinně chránit před rizikem spojeným s investováním?

Existuje obecná rada investorům, že se mají vyhýbat investicím do jediného fondu, neboť v tom případě je investor vystaven nepřiměřenému riziku a je závislý na vývoji tohoto jediného fondu. Investoři musí mít na paměti, že i ty nejlepší fondy mohou časem zažít pád.

Při investování může být investor často limitován výší částky, kterou může investovat. Jsou to globální portfoliové fondy, která reagují na potřebu diverzifikovat investici rozložením do portfolia, pod hlavičkou jednoho fondu již nabízejí diverzifikaci, která odpovídá investičním strategiím dvou nebo tří fondů. 

Investování do fondů neposkytuje žádnou garanci výnosu či jistiny. Proč by měl tedy klient podstupovat takové riziko?

Investice do klasických otevřených podílových fondů neposkytuje ani žádnou úroveň garancí, ani žádný výnos, ani jistinu. To však neznamená, že investice do otevřených podílových fondů představuje neuvážené riziko. Důvodem investování prostřednictvím otevřených podílových fondů je zejména vysoký výnosový potenciál, jehož lze investováním do fondu dosáhnout. V podmínkách rozvinuté ekonomiky jsou klasické bankovní produkty, jakými jsou např. termínovaný vklad či účet, schopny generovat výnosy odpovídající úrovni inflace. Slouží proto pouze k udržování reálné hodnoty peněz a ne ke generování skutečného výnosu. V některých případech ani nedokáží pokrýt inflační koeficient, což znamená, že reálná hodnota peněz na klasických bankovních účtech klesá.

Uvědomte si, prosím: Existují rizika spojená s investováním do otevřených podílových fondů. Hodnota investice může stoupnout či klesnout, takže nemusíte získat nazpět částku, kterou jste investovali. 

Mohu přijít o všechny investované peníze?

V případě investice do jediného konkrétního cenného papíru taková možnost existuje. Na druhé straně je to právě investiční portfolio, do něhož ten který fond investuje, které představuje nástroj k eliminování takového rizika. Většina akcií, do nichž fondy investují, jsou akcie velkých globálních společností, kde je riziko bankrotu nižší než v případě nově založených společností. Klesne-li proto hodnota fondu na nulu, pak musí být nulová i hodnota všech akcií v portfoliu, což je velmi obtížné si představit, a navíc je to prakticky zcela nemožné. 

Může se stát, že správce fondu investuje jiným způsobem, než je uvedeno v prospektu fondu?

Ne. Kromě správce aktiv (v případě SFM World Funds si renomované společnosti zabývající se správou aktiv dávají velký pozor, aby nepřišly o svou dobrou pověst) odpovídá i za rozmístění aktiv i další dozorčí orgán, který je znám jako depozitář. Depozitář kontroluje každý investiční příkaz předložený investičním správcem, zda je v souladu s tím, co se tvrdí v prospektu příslušného fondu. Proto se nemůže stát, že by správce aktiv nakoupil něco, co by nebylo v souladu s prospektem, případně i to, že by se např. akcie objevily v portfoliu obligací. V případě, že by k něčemu takovému došlo, nesl by za to odpovědnost depozitář. 

Proč by měl investor činit dlouhodobé investice?

Pouze dlouhodobá investice může generovat stabilní výnosy. Dlouhodobou investicí si klient vytváří finanční základ pro budoucnost, neboť tak eliminuje krátkodobá kolísání na finančním trhu, takže může investovat i do mnohem rizikovějších typů aktiv (fondů) s vyšším výnosovým potenciálem. Navíc mu tato metoda umožňuje profitovat ze složeného úroku (úroku z úroků) - na něj bývá často odkazováno jako na výnos z výnosu.